Hasil Pencarian  ::  Simpan CSV :: Kembali

Abstrak :
Perubahan suatu bank umum menjadi bank devisa menyebabkan timbulnya resiko baru. Resiko baru tersebut adalah interest-rate risk dan foreign exch8nge r8te risk. Dengan munculnya resiko baru maka diperlukan pengelolaan untuk menghindarkan terjadinya kerugian. Skripsi ini bertujuan untuk mengetahui cara-cara pengelolaan interest-rate risk dan foreign exchange rate risk. Metoda yang digunakan dalam skripsi ini adalah membandingkan teori pengelolan resiko dengan pengelolaan yang dilakukan pada suatu bank devisa (PT X). Pada pelaksanannya PT X dalam mengelola interest-rate risk maupun foreign exchange rate risk hanya menggunakan satu cara dari berbagai cara yang dapat ditempuh. Adapun alasan hanya digunakannya satu cara pengelolan karena PT X menganggap bahwa transaksi multi currencies account yang ada pada bank tersebut masih relatif kecil. Usul yang dapat diberikan untuk PT X dalam mengelola resiko yang timbul karena adanya l1Jul ti cUl'rencies account adalah untuk mengelola interest-rate risk terdapat 4 cara pengelolaan dan untuk foreign exchange rate risk terdapat 3 cara pengelolaan yang dapat digunakan oleh PT X tersebut.

Abstrak :
Krisis Asia 1997/1998 menyadarkan banyak pihak bahwa kesuksesan kawasan tersebut selama beberapa dekade sebelumnya - "The East Asian Miracle" - telah dibangun di atas suatu landasan yang sangat rapuh dan rentan. Selama periode krisis, banyak dari negaranegara ASEAN yang beralih dari dollar peg kepada sistem yang lebih fleksibel. Akan tetapi, setelah periode krisis berlalu mata uang dollar kembali menjadi acuan de facto kebijakan nilai tukar mayoritas negara di kawasan tersebut. Adanya kenyataan ini menjadi alasan perlunya suatu koordinasi kebijakan nilai tukar yang harmonis dari negara-negara Asia Timur. Berbagai bentuk kerja sama tersebut telah diajukan oleh para akademisi, namun hingga kini belum ada kesepakatan mengenai bentuk kerja sama mana yang paling tepat. Melalui penelitian ini, penulis menyimpulkan bahwa kawasan ASEAN+2 sebaiknya mengintroduksi suatu common currency basket dan mematok mata uang mereka terhadap keranjang tersebut atau menetapkan suatu marjin fluktuasi berdasarkan keranjang tersebut, sambil mempersiapkan infrastruktur keuangan yang lebih kokoh untuk menerapkan ACU yang akan mendatangkan kestabilan lebih besar.

Abstrak :
Skripsi ini ingin melakukan pengujian mengenai hipotesis efisiensi pasar setengah kuat di dalam nilai tukar tiga mata uang yaitu US Dollar (USD), Japanese Yen (JPY), dan Euro (EUR) terhadap Rupiah (IDR) pada periode Oktober 2003-Oktober 2008. Untuk pengujian stasioneritas diuji dengan menggunakan Augmented Dickey-Fuller (ADF) Test dan Phillips-Perron (PP) Test. Kemudian untuk pengujian hipotesis efisiensi pasar setengah kuat (Semi-strong Efficient Market Hypothesis) diuji dengan menggunakan kointgerasi, Granger Causality Test, dan juga menggunakan Variance Decomposition Analysis. Penelitian ini memberikan bukti bahwa hubungan di antara ketiga nilai tukar mata uang tersebut belum efisien secara bentuk setengah kuat. Informasi yang terdapat di dalam peneltian ini dapat digunakan oleh regulator perekonomian mengenai kebijakan intervensi seperti apa yang harus dilakukan dan juga kepada para partisipan di dalam pasar valuta asing mengenai strategi investasi seperti apa yang sebaiknya diambil. ...... This research is intended to test the hypothesis on the efficiency of the semi strong market on three different foreign currencies which are US Dollar (USD), Japanese Yen (JPY), and Euro (EUR) towards Rupiah (IDR) in the period of October 2003 ? October 2008. The data stationerity are tested by using Augmented Dickey-Fuller (ADF) Test and Phillips-Perron (PP) Test. The Semi-strong Efficient Market Hypothesis are tested by using cointegration, Granger Causality Test, and Variance Decomposition Analysis. This paper provide findings that show the relationship between said three currencies are not yet efficient, even in the semi strong form. Information found in this paper could be used by economics regulator to formulate what type of intervention policies needed and by participants in foreign exchanges market to create a sound investment decision.

Abstrak :
International private capital flows to developing countries reached a record net level of.